Análisis de divisas

En el proceso de revaluación de los saldos de las cuentas de activos y pasivos monetarios en la moneda de la transacción , la diferencia entre el tipo de cambio vigente al momento del registro de la transacción y el tipo de cambio vigente al momento de su liquidación se registra en el estado de resultados de la entidad funcional como una ganancia o pérdida cambiaria. Posteriormente, al convertir el estado de resultados de la entidad funcional al estado de resultados consolidado de la entidad informante, dicha ganancia o pérdida cambiaria se traduce al tipo de cambio vigente en el estado de resultados a la moneda informante y aparece en el estado de resultados consolidado.

La gestión del riesgo del balance puede implicar coberturas orgánicas (naturales), como el uso de posiciones de efectivo o préstamos intragrupo para compensar la exposición. También puede implicar coberturas externas, como la compra de un contrato a plazo para compensar la exposición cambiaria. Véase Cobertura cambiaria e Instrumentos derivados de divisas  .

En ambos casos, una cobertura eficaz depende de poder analizar en detalle el balance general para visualizar las divisas de las transacciones registradas en los libros de la empresa en todo el mundo. El análisis de divisas automatiza este proceso de análisis detallado y presenta los datos de exposición del balance general en un panel de control fácil de usar que permite a las empresas gestionar eficazmente el riesgo del balance general y minimizar las ganancias o pérdidas cambiarias. ^{[ 4 ]}

En el proceso de conversión del estado de resultados de la entidad funcional, los ingresos , el costo de los bienes vendidos (COGS) y los gastos operativos (OpEx) se convierten a la moneda de presentación de informes utilizando el tipo de cambio vigente en el estado de resultados y aparecen en el estado de resultados consolidado. El impacto cambiario en los ingresos, el COGS y los OpEx surge de las diferencias entre el tipo de cambio vigente en el estado de resultados y el tipo de cambio previsto.

La gestión del riesgo de flujo de caja consiste fundamentalmente en proteger el valor económico del flujo de caja futuro de la empresa frente a la erosión causada por la volatilidad cambiaria. Esto puede implicar coberturas orgánicas (naturales), como la fijación de precios de los contratos en una divisa específica. También puede implicar coberturas externas, pero las normas contables exigen que las coberturas se ajusten a los flujos de caja previstos y no permiten cubrir el riesgo económico. ^{[ 5 ]}

El análisis de divisas permite a las empresas mitigar el riesgo de flujo de caja al identificar exposiciones contables que se corresponden con las exposiciones económicas, de modo que la empresa pueda cubrir la exposición contable como un indicador indirecto. Este análisis también permite realizar análisis de escenarios hipotéticos , lo que posibilita que las empresas modelen cómo la volatilidad de determinadas divisas podría afectar a sus ingresos y gastos en el futuro.