Capital MCI

MCI Capital SA es un fondo de capital privado que cotiza en la Bolsa de Varsovia ^{[ 2 ]} (WSE: MCI), fundado en 1999 por Tomasz Czechowicz, con activos bajo gestión (AUM) de 2740 millones de PLN (aproximadamente 652 millones de euros) a fecha de 19 de septiembre de 2024. ^{[ 3 ]} Según el Wall Street Journal, MCI es una de las principales empresas de capital privado de Polonia . ^{[ 4 ]}

La estrategia de MCI se centra en inversiones en economía digital y cambio climático, en el ámbito de la expansión y las adquisiciones. MCI opera en toda Europa, con especial énfasis en Europa Central. ^{[ 5 ]} Históricamente, MCI Group también ha gestionado fondos dedicados a inversiones en deuda privada, capital de crecimiento y capital riesgo.

El valor total de los activos brutos gestionados por MCI —incrementado por la financiación disponible para actividades de inversión (compromisos financieros)— al 19 de septiembre de 2024 era de aproximadamente 2.740 millones de PLN. A lo largo de su historia, MCI ha realizado un total de 111 inversiones y más de 90 desinversiones. Desde el inicio de sus operaciones el 1 de enero de 1999, MCI ha logrado un incremento anual promedio del 17 % en el valor liquidativo por acción y una tasa interna de retorno del 28,2 % en su cartera de crecimiento y capital privado. ^{[ 6 ] [ 7 ]}

MCI Capital ASI SA es miembro de la Asociación Polaca de Inversores de Capital. ^{[ 8 ]}

Las personas clave de la empresa incluyen: Tomasz Czechowicz, fundador y socio director; Zbigniew Jagiełło , presidente del consejo de supervisión (anteriormente presidente del PKO Bank Polski ); Paweł Borys , socio director; Ewa Ogryczak, socia principal y directora de operaciones .

MCI Capital se centra en inversiones en empresas que operan en los siguientes segmentos:

• Software SaaS y B2B
• Comercio electrónico, venta directa al cliente y plataformas de comercio electrónico (B2C/B2B)
• pagos, tecnología financiera y tecnología de seguros
• infraestructura digital
• transformación digital del sector energético y minorista

Las inversiones suelen realizarse a través de recapitalizaciones procedentes de fondos de capital riesgo y capital privado, escisiones de inversores estratégicos, transacciones de empresas públicas a privadas y transiciones entre fundadores y propietarios.

• iZettle (Suecia): venta de la empresa a PayPal por más de 2.000 millones de dólares; una de las mayores salidas de una empresa fintech en Europa. ^{[ 9 ]}
• RemoteMyApp (Polonia): venta de la plataforma global de juegos a Intel Corporation (primera adquisición estratégica de Intel en Polonia). ^{[ 10 ]}
• ATMan (Polonia): venta de acciones de un operador de centros de datos a un vehículo de inversión gestionado por la División de Banca Mercantil de Goldman Sachs . ^{[ 11 ]}
• Lifebrain (Italia) - venta a Investindustrial, un fondo de capital privado europeo. ^{[ 12 ]}
• WP.pl (Polonia): venta del bloque completo de acciones de Orange al Grupo O2, que vendió parte de sus acciones al fondo MCI, debut en la Bolsa de Varsovia (capitalización récord de 800 millones de euros). ^{[ 13 ]}
• Netrisk (Hungría): implementación de la estrategia de "comprar y construir" para crear un líder europeo en seguros, recapitalización con TA Associates . ^{[ 14 ]}
• Dotcard (Polonia): venta de uno de los líderes polacos en el mercado de pagos electrónicos por 315 millones de PLN a un inversor estratégico: Nexi Group/Nets, líder digital en el mercado europeo. ^{[ 15 ]}
• Mall.cz (República Checa): recapitalización de una tienda de comercio electrónico con un fondo de capital riesgo y venta a Allegro. ^{[ 16 ]}
• Invia (República Checa): recapitalización de la plataforma de viajes en línea con un fondo de capital riesgo, venta al Grupo Rockaway por 327 millones de PLN. ^{[ 17 ]}
• Azimo (Gran Bretaña) - MCI se desvinculó parcialmente de la inversión, al tiempo que se convirtió en accionista de un proveedor global de soluciones tecnológicas de RRHH: Papaya Global. ^{[ 18 ]}

MCI actualmente posee acciones en 11 empresas de su cartera y, en línea con su estrategia de inversión, el tamaño preferido de las inversiones es de 25 a 100 millones de euros por proyecto. MCI tiene previsto realizar entre 2 y 3 inversiones al año, incluyendo el área de transformación verde/tecnología climática. ^{[ 5 ]}

• 1999: Establecimiento de MCI como inversor digital que opera en Polonia y Europa Central y Oriental.
• 1999: Primera inversión en CCS (Computer Communication Systems SA, uno de los principales integradores de sistemas TIC polacos).
• 2001: MCI debuta en la Bolsa de Varsovia con activos bajo gestión por valor de 10 millones de dólares.
• 2005: Oferta pública inicial de Travelplanet.pl, empresa perteneciente a la cartera de MCI.
• 2008: Entrada en el mercado de inversiones de capital privado: división de la actividad entre dos subfondos: MCI.EuroVentures (capital privado/adquisiciones) y MCI.TechVentures (capital riesgo).
• 2010: 100 millones de euros de activos netos bajo gestión
• 2011: Entrada en la inversión en deuda privada
• 2012: Entrada en el mercado de Europa Occidental.
• 2016: Valor de los activos bajo gestión: 500 millones de euros.
• 2014: 300 millones de euros en activos netos bajo gestión.
• 2019: Reorientación de la estrategia hacia las operaciones de compra apalancada en toda Europa a través de su fondo permanente MCI.EuroVentures.
• 2021: MCI registra ganancias récord: 465,79 millones de PLN de beneficio neto consolidado ^{[ 19 ].}
• 2022: MCI.EuroVentures adquiere el 55% de las acciones de eSky por 158 millones de PLN. Valor de los activos bajo gestión: 652 millones de euros.
• 2023: MCI figura entre las 100 mayores empresas privadas polacas en el ranking de Forbes Polonia. ^{[ 20 ]} Adquisición de acciones mayoritarias en Webcon y Focus
• 2024: Compra del 65% de las acciones de Profitroom, el mayor proveedor regional de soluciones de sistemas de reservas en línea para hoteles. ^{[ 21 ]} MCI.EuroVentures compra el 55% de las acciones de NTFY, líder en dietas envasadas de alta calidad en Polonia. ^{[ 22 ]}