negociación de flujo de órdenes

El trading basado en el flujo de órdenes es un tipo de estrategia de trading y una forma de análisis utilizada por los operadores en los mercados. Otras formas populares de análisis de mercado/trading incluyen el análisis técnico , el análisis de sentimiento y el análisis fundamental .

El análisis del flujo de órdenes es el proceso de analizar el flujo de operaciones realizadas por otros operadores en un mercado específico. ^{[ 1 ]} Esto se realiza observando el libro de órdenes y los gráficos de huella . ^{[ 1 ]} El análisis del flujo de órdenes permite a los operadores ver qué tipo de órdenes se realizan en un momento determinado del mercado, por ejemplo, la cantidad de órdenes de compra y venta a un precio dado. ^{[ 2 ]} Los operadores pueden utilizar el análisis del flujo de órdenes para ver el impacto posterior de estas órdenes en el precio del mercado y, por lo tanto, hacer predicciones sobre el precio y la dirección futuros del mercado. El análisis del flujo de órdenes es un tipo de estrategia de negociación a corto plazo, ya que se utiliza para entrar en el mercado con precisión basándose en las órdenes de compra y venta ejecutadas recientemente. ^{[ 1 ]} A veces se hace referencia al análisis del flujo de órdenes como una forma de negociación por volumen. ^{[ 1 ]}

Los números en el lado izquierdo de una vela de huella muestran el volumen/cantidad de órdenes de venta ejecutadas, los números en el lado derecho muestran el volumen/cantidad de órdenes de compra ejecutadas. Las velas de huella se leen en diagonal hacia arriba y hacia la derecha. Por ejemplo, una orden de venta en el lado izquierdo se compara con una orden de compra un tick más arriba, en diagonal a la derecha de esta. ^{[ 3 ]}

• Se están ejecutando grandes órdenes de compra o venta.
• ¿Quién tiene el control, los compradores o los vendedores?
• volumen
• VPOC: (punto de control de volumen) el punto en el que el volumen negociado es el más alto en la vela.
• qué tan grande es cada orden de compra o venta
• Órdenes límite, disponibles en el DOM (profundidad de mercado) o en el libro de órdenes. ^{[ 1 ]}

El análisis del flujo de órdenes muestra el volumen de compradores y vendedores en un punto de precio y momento específicos. También puede revelar la acumulación de órdenes pendientes de ejecución en diferentes niveles de precio. ^{[ 4 ]} Mientras que los gráficos de velas muestran esto de forma más general mediante velas individuales, los libros de órdenes y los gráficos de huella muestran las órdenes individuales de compra y venta dentro de cada vela, ofreciendo una visión más profunda de los movimientos de precios a nivel micro. Los operadores de flujo de órdenes pueden ver tanto las órdenes límite como las órdenes de mercado que se colocan; los gráficos de huella muestran solo las órdenes de mercado ejecutadas y, por lo tanto, muestran el volumen real de compradores y vendedores. ^{[ 5 ]} Las órdenes límite son niveles de precio en los que los operadores colocan instrucciones para comprar o vender una acción; se ejecutan solo si el precio de mercado alcanza el nivel especificado. ^{[ 6 ] [ 7 ]} Estas órdenes no son visibles en los gráficos de velas, pero se pueden ver en el libro de órdenes. Una vez ejecutadas, se convierten en órdenes de mercado y se muestran en el gráfico. ^{[ 8 ]}

Los operadores de flujo de órdenes pueden identificar niveles de soporte y resistencia analizando el tamaño de las órdenes de compra y venta. En los gráficos de huella, estos aparecen como desequilibrios de compra y venta . ^{[ 3 ]} Un desequilibrio de compra, donde el número de compradores supera al de vendedores a un precio dado, puede indicar un posible nivel de soporte. Por el contrario, un desequilibrio de venta, con más vendedores que compradores, puede señalar resistencia. ^{[ 9 ]} La distribución del volumen de compra y venta también se utiliza para detectar posibles reversiones de tendencia, un método comúnmente aplicado en el análisis de gráficos de huella. ^{[ 3 ]}

Las órdenes falsas o el spoofing se producen cuando los operadores colocan órdenes en ciertos niveles de precio y luego las cancelan justo antes de que se ejecuten; se utilizan para engañar a otros operadores y hacerles analizar niveles falsos de soporte y resistencia. ^{[ 10 ]}