TowerBrook Capital Partners

TowerBrook Capital Partners, LP es una firma de gestión de inversiones ^{[ 3 ] [ 4 ]} con sede en Londres y Nueva York . TowerBrook se escindió de Soros Fund Management en 2005 ^{[ 5 ]} y se hizo conocida por adquirir participaciones mayoritarias en empresas como Jimmy Choo . ^{[ 6 ]} Gestionando más de 25 mil millones de dólares en varios fondos de capital privado y fondos de oportunidades estructuradas, ^{[ 7 ]} TowerBrook tenía 110 inversiones listadas en su sitio web a partir de 2025.

TowerBrook Capital Partners se formó como una escisión de la firma de gestión de capital de George Soros . ^{[ 5 ]} Los cofundadores de TowerBrook, Neal Moszkowski y Ramez Sousou, habían sido anteriormente codirectores del brazo de capital privado de Soros Fund Management, Soros Private Equity (SPEP); SPEP lanzó su primer fondo alrededor del año 2000. ^{[ 8 ]} SPEP también fue uno de los primeros inversores ^{[ 9 ]} en empresas como Eircom , ^{[ 5 ]} CSTV Networks y Cablecom , que vendió a Liberty Global en 2005. ^{[ 9 ]} En abril de 2005, ^{[ 5 ]} Moszkowski y Sousou escindieron SPEP de Soros Fund Management para establecer TowerBrook Capital Partners en Nueva York y Londres. ^{[ 10 ]}

TowerBrook cerró su fondo TowerBrook Investors II LP en $1.3 mil millones en marzo de 2006, ^{[ 10 ]} con George Soros contribuyendo una cantidad significativa. ^{[ 11 ]} Más tarde ese mes, el fondo compró el 67% de la empresa de ingeniería francesa GSE, que tenía un valor estimado de €230 millones. ^{[ 12 ]} En 2006, ^{[ 13 ]} TowerBrook compró el 75% del equipo de la Liga Nacional de Hockey St. Louis Blues ^{[ 14 ]} por $150 millones, comprando también entonces el arrendamiento del Scottrade Center en St. Louis, Missouri . ^{[ 15 ]} La compra convirtió a TowerBrook en "la única firma de capital privado en poseer una acción en un equipo deportivo profesional", según Sports Business Daily . ^{[ 13 ]} También en 2006, TowerBrook recaudó $850 millones de la venta de WellCare Health Plans , y otros $160 millones de la venta de Tradedoubler . ^{[ 8 ]} Tras la adquisición de la empresa de ropa Odlo en 2006, ^{[ 16 ]} en 2007 TowerBrook compró la empresa de calzado de diseño Jimmy Choo ^{[ 11 ]} por 180 millones de libras esterlinas. ^{[ 17 ]} En 2007, invirtió en la empresa estadounidense Sound Inpatient Physicians. ^{[ 18 ]}

En 2008, TowerBrook recaudó 2.800 millones de dólares de inversores para su tercer fondo. ^{[ 11 ] [ 19 ]} Según el Financial Times , la exitosa recaudación de fondos durante un período económico difícil se señaló como un reflejo de la fuerte disminución del ritmo de inversión de TowerBrook durante un auge crediticio, mientras mantenía la deuda para nuevas inversiones "por debajo del promedio del mercado". ^{[ 11 ]} La primera operación del fondo fue en 2009, cuando TowerBrook adquirió el 60% de Autodistribution Group por 139 millones de dólares, ^{[ 20 ]} vendiendo la participación seis años después a Bain Capital . ^{[ 21 ]} En 2009, TowerBrook fundó Haymarket Financial, o HayFin, inicialmente como un prestamista corporativo para pequeñas y medianas empresas. Inversores, entre ellos Sunseeker , Ronald Mourad Cohen , Lord Rothschild y Future Fund , invirtieron un total de 580 millones de dólares en HayFin en septiembre de 2010, elevando el capital de la entidad a unos 1.000 millones de euros. ^{[ 22 ]} TowerBrook vendió su participación en HayFin en 2017. ^{[ 23 ]} En 2010, Towerbrook adquirió la constructora Monier ^{[ 24 ]} y vendió Broadlane Group por 850 millones de dólares. ^{[ 25 ]}

TowerBrook compró el minorista de moda Phase Eight por 80 millones de libras esterlinas en febrero de 2011. ^{[ 26 ]} Tres meses después, ^{[ 27 ]} TowerBrook vendió Jimmy Choo, ^{[ 6 ]} por 500 millones de libras esterlinas, según se informó. ^{[ 17 ]} En 2012, TowerBrook vendió parte de su participación en los St. Louis Blues ^{[ 15 ]} a un consorcio de inversores, conservando una participación de alrededor del 50%. ^{[ 28 ]} También en 2012, TowerBrook adquirió una participación mayoritaria en el negocio de entrenamiento profesional Vistage International . ^{[ 29 ]} En 2013, Towerbrook adquirió la refinería de chatarra Metallum por 295 millones de libras esterlinas ^{[ 30 ]} y True Religion Apparel por 835 millones de dólares. ^{[ 14 ]} Ese año, la compañía también vendió Rave Cinemas a Cinemark . ^{[ 31 ]} A principios de 2013, The Financial Times escribió que TowerBrook estaba "desafiando un mercado de recaudación de fondos deprimido" al recaudar 3.500 millones de dólares para su nuevo fondo, ^{[ 3 ]} TowerBrook Investors IV. ^{[ 32 ]} Originalmente dirigido a 3.000 millones de dólares, el Fondo IV fue "considerablemente sobresuscrito", recibiendo suscripciones de más de 5.000 millones de dólares. ^{[ 3 ]}

En 2014, TowerBrook adquirió Independent Clinical Services de The Blackstone Group por 408 millones de dólares. ^{[ 33 ]} En junio de ese año, la empresa de cartera de TowerBrook, Volution Group, completó una oferta pública inicial (OPI) en la Bolsa de Valores de Londres, ^{[ 34 ]} diluyendo la participación de TowerBrook del 85% ^{[ 35 ]} al 61%. ^{[ 36 ]} En 2015, TowerBrook vendió Phase Eight, valorada entonces en 300 millones de libras esterlinas, al Grupo Foschini de Sudáfrica, ^{[ 26 ]} y vendió una participación del 10% en sí misma a Wafra Investment Advisory Group "para liberar capital para gastar en el negocio". ^{[ 37 ]} En noviembre de 2015, TowerBrook consiguió más de 800 millones de dólares ^{[ 38 ]} para su nuevo TowerBrook Structured Opportunities Fund, ^{[ 39 ]} superando su objetivo inicial de 600 millones de dólares. ^{[ 38 ]} También en 2015, Towerbrook compró el negocio de American Apparel J.Jill ^{[ 4 ] [ 40 ]} por alrededor de $ 400 millones, ^{[ 41 ]} y adquirió una participación en la empresa estadounidense Accretive Health por $ 200 millones. ^{[ 42 ]} En marzo de 2016, TowerBrook vendió la mayoría de Van Geloven, un fabricante de snacks holandés que había adquirido el año anterior, a McCain Foods. ^{[ 43 ]} En abril de 2016, TowerBrook anunció que se asociaba con el sistema de salud estadounidense Ascension Health Alliance para desarrollar el negocio de tecnología sanitaria de Ascension, TRIMEDX. ^{[ 44 ]} Para ese verano, la empresa había recaudado un total de $ 9.4 mil millones de inversores en cuatro fondos de capital privado y un fondo de oportunidades estructuradas, diseñado para permitir a la empresa realizar inversiones minoritarias. ^{[ 45 ] [ 46 ]}

La firma completó ocho inversiones en 2017, ^{[ 46 ]} incluyendo la compra del 47% de la compañía aeroespacial Aernova ^{[ 47 ]} y la adquisición del negocio de servicios de fidelización Rewards Network. ^{[ 48 ]} TowerBrook retuvo el 50% de las acciones de J.Jill cuando la sacó a bolsa en la Bolsa de Nueva York en marzo de 2017. ^{[ 49 ]} Varios meses después, True Religion solicitó protección por bancarrota, declarando que TowerBrook "convertiría deuda en capital, otorgándoles el control mayoritario". ^{[ 50 ]} El plan de bancarrota fue aprobado por los tribunales en octubre de 2017, ^{[ 51 ]} con una reducción de la deuda de True Religion de 354 millones de dólares. ^{[ 49 ]}

En junio de 2018, se recaudaron 4.250 millones de dólares para un nuevo fondo de compra de Towerbrook, Towerbrook Investors V. También se recaudaron 1.050 millones de dólares para un Fondo de Oportunidades Estructuradas. ^{[ 45 ] [ 46 ]} En 2018 y 2019, TowerBrook realizó inversiones significativas en Validity Finance, ^{[ 52 ]} GBA Group, ^{[ 39 ]} Orchid Underwriters ^{[ 53 ]} y Studio Movie Grill . ^{[ 7 ]} TowerBrook enumeró 30 inversiones activas en su sitio web en 2020, entre ellas KeHe Distributors, BevMo! y OVH. ^{[ 54 ] [ 7 ]} En 2019, Towerbrook se convirtió en la primera "empresa de capital privado convencional" en ser certificada como corporación B. ^{[ 55 ]} En octubre de 2019 se informó que TowerBrook y Ascension Health estaban coinvirtiendo en la empresa de cuidados paliativos Compassus a través de Ascension TowerBrook Healthcare Opportunities (ATHO), una nueva empresa conjunta. ^{[ 56 ]} En febrero de 2020, la empresa estaba investigando la venta de Independent Clinical Services. ^{[ 57 ]}

TowerBrook opera dos tipos de fondos: capital privado y oportunidades estructuradas. ^{[ 45 ]} El sitio web de TowerBrook afirma que su estrategia de capital privado se basa en la búsqueda selectiva y propia de inversiones orientadas al control ^{[ 58 ]} en empresas grandes y medianas, ^{[ 45 ]} donde la firma ha identificado un margen para una mejora significativa y la creación de valor. ^{[ 58 ]} Los fondos de Oportunidades Estructuradas de la firma realizan inversiones minoritarias en una variedad de negocios, ^{[ 45 ]} principalmente a través de inversiones en activos estructurados y capital estructurado. ^{[ 58 ]} La firma publica un informe anual sobre propiedad responsable, ^{[ 59 ]} y es signataria de los Principios de la Iniciativa de Inversión Responsable (PRI) de las Naciones Unidas . ^{[ 60 ]} Towerbrook es una Corporación B certificada. ^{[ 55 ]}

TowerBrook tiene su sede principal en Londres, Inglaterra y en la ciudad de Nueva York. ^{[ 13 ]}

La empresa está dirigida por sus fundadores, Neal Moszkowski y Ramez Sousou, quienes son sus copresidentes y codirectores ejecutivos ^{[ 14 ]} y tienen su sede en Nueva York y Londres, respectivamente. ^{[ 10 ]}

La Fundación TowerBrook es una organización benéfica establecida por los socios de la firma en 2006. ^{[ 61 ]} Ha realizado donaciones a organizaciones sin fines de lucro como City Year ^{[ 62 ]} y Habitat for Humanity . ^{[ 63 ]}

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• Lista de empresas con sede en la ciudad de Nueva York.

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