Gestión Patrimonial de Morgan Stanley

Morgan Stanley Wealth Management es una corporación multinacional estadounidense de servicios financieros especializada en corretaje minorista . Es la división de gestión de patrimonio y activos de Morgan Stanley . El 13 de enero de 2009, Morgan Stanley y Citigroup anunciaron que Citigroup vendería el 51% de Smith Barney a Morgan Stanley, creando Morgan Stanley Smith Barney, que anteriormente era una división de Citi Global Wealth Management. La casa de corretaje combinada cuenta con 17.646 asesores financieros y administra 2 billones de dólares en activos de clientes. ^{[ 1 ]} Los clientes abarcan desde inversores individuales hasta pequeñas y medianas empresas, así como grandes corporaciones, organizaciones sin fines de lucro y fundaciones familiares.

El 25 de septiembre de 2012, Morgan Stanley anunció que su negocio de gestión patrimonial en EE. UU. pasó a llamarse "Morgan Stanley Wealth Management". La designación de corredor de bolsa para Morgan Stanley Wealth Management seguirá siendo "Morgan Stanley Smith Barney LLC". ^{[ 2 ]}

Smith Barney & Co. se formó en 1938 mediante la fusión de Charles D. Barney & Co. y Edward B. Smith & Co. Charles D. Barney & Co., una firma con sede en Nueva York y Filadelfia , fue fundada por Charles D. Barney en 1873 tras la quiebra de su predecesora, Jay Cooke & Company . Edward B. Smith & Co., fundada en 1892, se convirtió en un actor importante en la suscripción de valores en 1934 cuando la firma absorbió a los profesionales del negocio de valores de Guaranty Trust Company , tras la aprobación de la Ley Glass-Steagall . ^{[ 3 ]}

En 1975, Smith Barney se fusionó con Harris, Upham & Co. para formar Smith Barney, Harris Upham & Co., que, en 1977, se colocó bajo SBHU Holdings, una sociedad holding . En 1982, SBHU Holdings pasó a llamarse Smith Barney Inc. ^{[ 4 ]} Durante la década de 1980, la empresa fue conocida por sus comerciales de televisión protagonizados por el actor John Houseman , con el eslogan : "Ganan dinero a la antigua usanza. Se lo ganan ". ^{[ 5 ]} Después de que Houseman se retirara, la campaña continuó con varios actores, como Leo McKern , Joel Higgins y George C. Scott .

A finales de la década de 1980, la firma de corretaje minorista Smith Barney era propiedad de Primerica Corporation, de Sanford I. Weill . Commercial Credit compró Primerica en 1988 por 1.500 millones de dólares ( equivalentes a 4.083.427.124 dólares actuales). En 1992, pagaron 722 millones de dólares ( equivalentes a 1.656.473.797 dólares actuales) para adquirir una participación del 27% en Travelers Insurance y, en 1993, adquirieron Shearson (que incluía el negocio heredado de EF Hutton ) de American Express . A finales de 1993, la empresa fusionada se conocía como Travelers Group Inc., aunque el negocio de corretaje continuó operando bajo la marca Smith Barney.

En 1993, Weill recompró la correduría de bolsa Shearson a American Express por 1.000 millones de dólares (equivalente a 2.228.749.136 dólares actuales) y la fusionó con Smith Barney. ^{[ 6 ] [ 7 ]} (Weill había estado a cargo de Shearson Loeb Rhoades y la vendió a American Express en 1981. ^{[ 8 ]} ) Weill le ofreció a Joe Plumeri la presidencia de Smith Barney, y este se convirtió en presidente de la empresa fusionada ese mismo año. ^{[ 6 ] [ 9 ] [ 10 ]} Solo duró un año, ya que tuvo conflictos con los directivos existentes de Smith Barney. ^{[ 6 ]}

En septiembre de 1997, Travelers adquirió Salomon Inc. (empresa matriz de Salomon Brothers Inc. ) por más de 9 mil millones de dólares ( 18.050.373.134 dólares en la actualidad) en acciones, y la fusionó con su propio brazo de inversión para crear Salomon Smith Barney . ^{[ 11 ]} En abril de 1998, Travelers Group anunció un acuerdo para llevar a cabo una fusión de 76 mil millones de dólares ( 150.122.498.979 dólares en la actualidad) entre Travelers y Citicorp, creando Citigroup , que en el momento de la fusión era la mayor empresa de servicios financieros del mundo.

En el momento de los ataques del 11 de septiembre de 2001, era el inquilino más grande del 7 World Trade Center , ocupando 1.202.900 pies cuadrados (111.750 m² ⁾ (64 por ciento del edificio), que incluían los pisos 28 a 45. ^{[ 12 ] [ 13 ]}

A continuación se muestra una ilustración de las principales fusiones y adquisiciones de la empresa y sus predecesores históricos (esta no es una lista exhaustiva): ^{[ 20 ]}

• Sitio web de Morgan Stanley Wealth Management
• Smith Barney